半导体知识库 — 论点 DAG v0

事实源：../_input/thesis-extraction.json + ../_input/edge-ledger.csv。本文件是阅读展示层；新增或修改论点 / 边时，先改 _input/ 主数据。

宏观视图

graph LR
  S12[Agency 悖论] --> S10[答案式 vs Agentic 推理]
  S10 --> S11[NVIDIA 低延迟溢价侵蚀]
  S10 --> S24[Agentic CPU / 控制平面]
  S24 --> S07[ASPEED 议价权]

  S01[魏哲家 Agentic 转向] --> S02[TSMC N3 逻辑瓶颈]
  S02 --> S25[N3 + HBM 双瓶颈]
  S03[HBM 短缺至 2028] --> S25
  S03 --> S04[存储超级周期]

  S05[800V 供应链继承] --> S22[SiC/GaN 800V 电源 BOM]
  S22 --> S06[Wolfspeed 重估]
  S05 --> S08[Samsung 第二来源]
  S08 --> S23[韩国后端 / 测试杠杆]

  S13[Google TPU 垂直整合] --> S14[舰队规模专用化]
  S09[数据流架构复兴] --> S14
  S14 --> S11

  S15[电力 / 电网约束] --> S19[电网政策解锁]
  S15 --> S22
  S20[霍尔木兹 / 能源尾部风险] --> S15

  S16[光子 / CPO] --> S17[Blackwell 机架级护城河]
  S17 --> S11
  S21[AI Cake 价值捕获] --> S17
  S21 --> S11

论点索引

ID	CAE ID	论点	主层级	置信度
S01	94	魏哲家 Agentic 指令模式拐点	物理层	0.75
S02		TSMC N3 逻辑晶圆成为 AI 瓶颈	工艺层	0.78
S03	97	HBM 结构性短缺至 2028	工艺层	0.80
S04		HBM 挤出带来的存储超级周期	工艺层	0.70
S05	98	800V 供应链继承	工艺层	0.75
S06	99	Wolfspeed 1.0 重估	标的层	0.65
S07	100	ASPEED 议价权反转	标的层	0.70
S08	101	Samsung Foundry 第二来源 N-2 规则	标的层	0.65
S09	102	数据流架构复兴	架构层	0.55
S10	96	答案式 vs Agentic 推理分叉	需求层	0.70
S11	95	NVIDIA 低延迟溢价侵蚀	架构层	0.55
S12	103	Agency 悖论驱动算力需求	需求层	0.65
S13		Google TPU 垂直整合	架构层	0.68
S14		舰队规模足够大时，专用化胜过通用化	架构层	0.62
S15		电力和电网成为 AI 硬约束	物理层	0.72
S16		光子和 CPO 把带宽问题推入工艺层	工艺层	0.58
S17		Blackwell 机架级架构成为系统护城河	架构层	0.66
S18		CPU/GPU 比例迁移改变内存需求	工艺层	0.60
S19		政策介入解锁电网	政策层	0.57
S20		霍尔木兹和能源地缘成为半导体尾部风险	政策层	0.45
S21		AI Cake 价值捕获栈	架构层	0.63
S22		SiC/GaN 800V 电源 BOM 迁移	工艺层	0.73
S23		韩国后端与测试杠杆	标的层	0.61
S24		Agentic CPU 与控制平面的可投资性	需求层	0.64
S25		N3 与 HBM 双瓶颈锁定逻辑和内存	工艺层	0.76

边账本

边	父节点	子节点	类型	强度
E001	S12	S10	因果	0.80
E002	S10	S11	因果	0.70
E003	S10	S18	因果	0.55
E004	S10	S24	因果	0.65
E005	S01	S02	确认	0.85
E006	S02	S25	因果	0.80
E007	S03	S25	因果	0.80
E008	S25	S13	约束	0.60
E009	S03	S04	因果	0.75
E010	S03	S23	因果	0.55
E011	S05	S22	因果	0.90
E012	S22	S06	因果	0.75
E013	S05	S07	因果	0.60
E014	S24	S07	因果	0.75
E015	S05	S08	因果	0.60
E016	S08	S23	因果	0.70
E017	S13	S14	因果	0.80
E018	S14	S11	竞争	0.45
E019	S09	S14	类比	0.55
E020	S17	S11	张力	0.65
E021	S16	S17	赋能	0.50
E022	S15	S19	因果	0.70
E023	S15	S22	因果	0.65
E024	S20	S15	风险	0.45
E025	S21	S11	背景	0.55
E026	S21	S17	背景	0.60
E027	S01	S12	确认	0.50
E028	S02	S08	约束	0.55
E029	S03	S07	间接	0.40
E030	S16	S25	约束	0.50

质量门 v0

论点节点：25
DAG 边：30
孤立论点：0
已映射 CAE 节点：10（S01, S03, S05-S12）
后续 CAE 决策：是否把 S02, S04, S13-S25 等仅本地论点写入 v2_theses。